Papel do RBI na promoção de banca comercial, crédito rural e financiamento industrial

Papel do RBI na promoção de banca comercial, crédito rural e financiamento industrial!

Além de desempenhar as funções tradicionais de um banco central discutido até agora, o RBI, após a independência da Índia em 1947, tem desempenhado um papel ativo em duas direções principais:

(a) Na construção e fortalecimento da infra-estrutura financeira do país, preenchendo grandes lacunas institucionais através da criação de novas instituições financeiras e reorganizando as existentes no contexto de mudanças no desenvolvimento e outras necessidades políticas da economia;

(b) Ao conceber novas medidas para influenciar a alocação de crédito em direções socialmente desejadas. No desempenho de sua função promocional, o RBI tem várias realizações para seu crédito e está continuamente envolvido no desempenho de várias tarefas não tradicionais.

Promoção da Banca Comercial:

Sob a Lei de Regulamentação Bancária de 1949, vastos poderes de supervisão e controle de bancos comerciais foram investidos no RBI.

Este último tentou usar esses poderes:

(a) Fortalecer a estrutura da banca comercial no país através da liquidação obrigatória de bancos fracos ou a sua fusão em bancos mais fortes e através da melhoria das normas operacionais dos bancos através de inspecções regulares e vigilância geral,

(b) Estender as instalações bancárias em todo o país, especialmente em pequenas cidades e áreas rurais, de modo a melhorar a cobertura geográfica dos bancos, e

(c) Estender a cobertura funcional dos bancos, de modo a melhorar a distribuição setorial do crédito bancário em favor dos setores prioritários, como a agricultura, as indústrias de pequena escala, etc., e disponibilizá-lo a pequenos tomadores. O RBI também organizou a educação e a formação de diferentes categorias de pessoal bancário.

Para inspirar maior confiança do público nos depósitos bancários e assim espalhar os hábitos bancários no país, particularmente entre pessoas de pequenas proporções, o seguro de depósitos em bancos comerciais foi introduzido em janeiro de 1962 e uma Corporação de Seguro de Depósito foi criada para esse fim como um subsidiária do RBI.

Nos anos posteriores, o esquema de seguro de depósito foi gradualmente estendido aos bancos cooperativos elegíveis e também aos bancos rurais regionais. O montante do depósito elegível para cobertura de seguro em relação a cada depositante em cada banco também foi revisado para cima, da Ume para o tempo. Ou julho de 1, 990 foi fixado em Rs. 30.000 No final de junho de 1995, 70% do total de depósitos tributáveis ​​(de Rs. 4, 09.000 crores) de bancos comerciais e cooperativos estavam segurados.

Promoção do Crédito Rural (Agrícola):

A provisão de quantias adequadas de crédito institucional para atividades agrícolas e outras atividades rurais foi reconhecida como uma das responsabilidades especiais do RBI, mesmo na época de seu nascimento, e disposições apropriadas foram feitas para esse efeito na Lei do Banco da Reserva da Índia de 1934, um Departamento de Crédito Agrícola separado do Banco constituído, e o desenvolvimento do movimento cooperativo de crédito (que desde sua criação em 1904 permaneceu como um movimento rural ou agrícola) cobrava uma taxa especial do Banco.

Muito não foi feito nesta esfera até meados dos anos 50, quando, por recomendação do Comitê de Pesquisa de Crédito Rural de Toda a Índia (1954), o (então) Banco Imperial da Índia e outros bancos associados ao Estado foram nacionalizados e convertidos em Banco do Estado da Índia e bancos associados. Esse grupo foi responsável por um vigoroso programa de expansão de agências em áreas rurais, com vistas a fornecer crédito rural e mobilizar a poupança rural.

Essa estratégia ganhou mais força com a nacionalização de outros 14 grandes bancos comerciais em julho de 1969. Outros desenvolvimentos importantes nesse campo foram as operações da Corporação de Refinanciamento e Desenvolvimento Agrícola (uma subsidiária integral do RBI, 1963-82). ; fortalecimento da organização de crédito cooperativo e provisão de uma quantidade crescente de refinanciamento do RBI a ele em condições concessionais; criação de bancos rurais regionais e canalização de quantidades crescentes de crédito bancário comercial para a agricultura como um setor prioritário.

Com a criação do Banco Nacional de Agricultura e Desenvolvimento Rural, em julho de 1982, para supervisionar todo o sistema de crédito rural e a aquisição da ARDC por ele, o papel e a responsabilidade direta do RBI nessa esfera foram substancialmente reduzidos.

Como resultado das medidas listadas acima e ênfase crescente na provisão de financiamento institucional para a agricultura, o quadro de tais financiamentos vem passando por rápidas mudanças em favor da agricultura, especialmente após a nacionalização dos 14 principais bancos comerciais em julho de 1969. posição é resumida na Tabela 4.1. Podemos observar, para comparação, que no final de março de 1995 o crédito bruto total do banco comercial era de Rs. 1, 93.000 crores, cerca de 39% dos quais tinham ido para a indústria.

Embora com alguma mudança na política de crédito dos bancos comerciais, as necessidades de crédito de curto prazo das indústrias de grande escala pudessem ser atendidas com relativa facilidade, a necessidade de medidas especiais era especialmente aguda em duas esferas:

(a) A provisão de financiamento para o desenvolvimento a longo prazo e

(b) Crédito bancário para indústrias de pequena escala.

Em ambas as esferas do conselho ativo e participação do RBI, medidas especiais foram tomadas com sucesso. Para proporcionar financiamento de longo e médio prazo, bem como a subscrição de novas emissões, instituições financeiras especializadas na forma de bancos de desenvolvimento industrial como o IDBI, IFCI, ICICI, SIDBI, SFCs e SIDCs foram estabelecidas no setor público e na ICICI no setor privado.

O RBI subscreveu o capital social dos bancos de desenvolvimento do setor público. Proporciona-lhes empréstimos do seu Fundo Nacional de Crédito Industrial (Operações a Longo Prazo) para o qual o RBI faz contribuições anuais dos seus lucros. Iniciado em julho de 1968, com uma contribuição inicial de apenas Rs. 10 crore, o Fundo tinha crescido para Rs. 5.678 crore em 30 de junho de 1995 e os empréstimos e adiantamentos a partir dele ficaram em Rs. 5, 460 crore.

Para as indústrias de pequena escala, o financiamento é disponibilizado pelo SIDBI, SFCs e SIDCs e, mais importante, pelos bancos comerciais, que são a fonte mais importante de crédito para eles. O reconhecimento das indústrias de pequena escala como um "setor prioritário" fez toda a diferença.

No final de junho de 1995, o crédito em aberto a essas indústrias de bancos do setor público era de Rps. 26.800 crore que foi cerca de 40% do total de adiantamentos do setor prioritário (excluindo crédito à exportação). Adicionalmente, este financiamento é concedido em condições concessionais. Uma medida importante na promoção do crédito às indústrias de pequena escala tem sido o Sistema de Garantia de Crédito para essas indústrias, instituído em 1960 e operado pelo RBI em nome do Governo da Índia.

Promoção do Financiamento de Exportação:

(i) Várias medidas foram tomadas para fornecer crédito à exportação a taxas de juros internacionalmente competitivas. Por exemplo, um esquema entrou em vigor em outubro de 1993 para redescontar as contas de exportação no exterior a taxas vinculadas às taxas de juros internacionais. Sob outro esquema de novembro de 1993, os exportadores recebem crédito pré-embarque nas principais moedas estrangeiras para financiar as importações.

O RBI fornece limites de refinanciamento de crédito de exportação para os bancos. No final de março de 1995, eles eram Rs. 9, 400 crore. Os limites de refinanciamento de crédito para exportação para crédito pós-embarque foram de cerca de Rs. 6, 700 crore durante 1994-95. Além disso, a taxa de juros do crédito à exportação foi desconsiderada.

A porcentagem do crédito pendente de exportação para crédito bancário líquido era de 9, 3% em relação ao final de março de 1995. Porém, a porcentagem dos limites de refinanciamento de crédito de exportação dos bancos para seu crédito de exportação pendente elegível para tal refinanciamento era de 48%.

(ii) Banco de Exportação-Importação:

O governo criou em janeiro de 1981 um Banco de Exportação e Importação, que assumiu as funções da ala de financiamento internacional do IDBI e que atua como a instituição mais importante relacionada ao financiamento do comércio exterior.

Crédito para as seções mais fracas:

A concessão de crédito adequado, mais barato e oportuno a setores mais fracos é a mais difícil de ser quebrada pelos formuladores de políticas.

As duas medidas a este respeito tomadas pelo RBI são:

(a) A criação da Corporação de Garantia de Crédito da Índia em 1971 (incorporada na Corporação de Seguro de Depósito em julho de 1978) e

(b) A adoção do Esquema de Taxa de Interesse Diferencial (DRI) em 1972.

Garantias de Crédito:

Uma das tarefas importantes atribuídas ao RBI tem sido canalizar uma proporção crescente de crédito bancário em favor de setores prioritários e pequenos tomadores de empréstimo. Entre outras coisas, uma das principais razões para a relutância dos bancos em fornecer crédito a esses tomadores prioritários foi o grau "excessivo" de risco de crédito envolvido no empréstimo a eles.

A teoria tradicional sugeriria que o livre funcionamento das forças do mercado determinaria a taxa de juros de mercado apropriada, incluindo o prêmio de risco para cada categoria de tomadores e que a tais taxas todos os mutuários, prioritários ou não, receberiam tanto crédito quanto desejariam. Ter. Mas o mercado de crédito institucional na vida real não funciona dessa maneira. A taxa de juros dos empréstimos é oficialmente determinada. Nesse caso, os mutuários de alto risco são simplesmente racionados e não recebem crédito com taxas de juros mais altas.

Uma saída alternativa é fornecida por medidas institucionais que cobrem o risco das agências de empréstimo. A cobertura do risco é organizada aplicando o princípio do seguro de agrupamento de riscos individuais, de modo que a lei estatística de grandes números reduz substancialmente o risco de crédito por unidade de crédito.

Este tipo de cobertura de risco tem sido tentado principalmente na forma de garantias de crédito. Três esquemas de garantia de crédito separados estão agora em operação. Sua principal característica comum é fornecer garantias aos bancos contra risco de inadimplência de crédito estendido a tomadores designados elegíveis, para a cobertura de garantia, a cobertura de garantia variando de 66, 66% a 100% do crédito em default. Os três esquemas são explicados brevemente abaixo.

i) Regime de garantia de crédito para as indústrias de pequena escala:

Para encorajar empréstimos institucionais a indústrias de pequena escala, o Governo da Índia, em consulta com o RBI, introduziu um Plano de Garantia de Crédito em julho de 1960 para a garantia de adiantamentos concedidos por bancos e outras instituições de crédito a essas indústrias. A tarefa de administrar o Esquema foi confiada ao RBI como agente do Governo Central.

O âmbito e as disposições do regime foram liberalizados de tempos em tempos. Estende-se a todos os tipos de facilidades de crédito permitidas a unidades industriais de pequena escala. As facilidades de garantia estão disponíveis a um pequeno custo para instituições de crédito aprovadas, incluindo bancos comerciais e cooperativos, bancos rurais regionais e corporações financeiras estatais. Além disso, o RBI e o IDBI oferecem facilidades de refinanciamento preferenciais a bancos comerciais programados em relação a empréstimos de curto prazo para indústrias de pequena escala cobertas pelo esquema de garantia.

(ii) Corporação de Garantia de Crédito da Índia:

O Sistema de Garantia de Crédito para indústrias de pequena escala não resolveu o problema da escassa disponibilidade de crédito institucional para setores mais frágeis de pequenos operadores de transporte, comerciantes, artesãos, autônomos, pequenas empresas, agricultores e agricultores, etc. são riscos de crédito muito menos aceitáveis ​​para os bancos do que as pequenas indústrias.

Portanto, o RBI, percebendo a necessidade de incentivar um maior fluxo de crédito bancário para pequenos tomadores, estabeleceu em janeiro de 1971 a Corporação de Garantia de Crédito da Índia (CGCI) para fornecer cobertura de garantia a bancos aprovados em empréstimos e adiantamentos a pequenos tomadores. Em julho de 1978, esta Corporação foi fundida com a Corporação de Seguro de Depósito, que foi renomeada como Garantia de Depósito e Corporação de Garantia de Crédito.

(iii) Corporação de Crédito e Garantia de Exportação (ECGC):

Esta Corporação, criada pelo governo da Índia em 1964, está sob o controle administrativo do governo, e não do RBI. Como parte de seu negócio é a emissão de garantias de crédito. As garantias são oferecidas a bancos e outras instituições financeiras contra o risco envolvido no fornecimento de crédito à exportação, seja em relação a pré-embarque ou pós-embarque de mercadorias.

As garantias foram projetadas para incentivar os bancos a dar crédito liberal e outras facilidades para as exportações. Além disso, o ECGC fornece coberturas de seguro aos exportadores contra o risco de não receber pagamentos em relação à exportação de bens e serviços.

Esquema de Taxa de Interesse Diferencial (DRI):

O esquema está em operação desde 1972. Mas seu progresso tem sido muito lento. No final de junho de 1995, os adiantamentos pendentes no regime de todos os bancos do setor público eram de cerca de Rps. 700 crore, constituindo 0, 33% dos seus adiantamentos totais contra a meta de 1%.

Os avanços cobriram cerca de 23 milhões de contas. Cerca de 60% desses avanços foram destinados a membros de castas regulares / tribos programadas. Eles mostraram uma porcentagem muito alta de cobranças excessivas para exigir. Tais esquemas podem fornecer apenas ajuda marginal aos necessitados. Muito mais importantes são as medidas de pacote que combinam facilidades de crédito com o fornecimento de informações, treinamento, insumos e marketing.

Devido à bem-divulgada fraude do banco de títulos, 1992 acabou sendo um ano muito difícil para o RBI. O Scam expôs a fraca supervisão de bancos da RBI e seu próprio escritório de dívida pública, responsável por registrar transações em títulos do governo da Índia no valor de milhares de rupias por dia. Vários dedos acusadores foram levantados contra a incompetência demonstrada do RBI, vigilância superficial e coisas do gênero.