Tipos de risco: financeiros e não financeiros

Depois de ler este artigo, você aprenderá sobre os tipos de risco financeiros e não financeiros.

Risco financeiro:

(a) Risco de Crédito:

O risco de crédito ocorre quando os clientes inadimplem ou deixam de cumprir sua obrigação de pagar a dívida, provocando uma perda total ou parcial. Isso também se reflete no rebaixamento da contraparte. É difícil avaliar o risco de crédito acumulado sobre uma carteira de transações de empréstimos ou instrumentos de mercado devido ao efeito de diversificação.

Os subcomponentes do risco de crédito são empréstimos individuais, condições de mercado e concentrações geográficas / industriais / de grupo. As questões de risco refletem-se em perdas com empréstimos, aumento de ativos e concentrações inadimplentes.

A principal causa do risco de crédito é a má gestão de crédito. Foi observado que a falta de comunicação adequada, responsabilidades estreitamente definidas e ênfase excessiva na tomada de decisões em grupo são algumas das causas genéricas de tal situação.

Em termos de análise de crédito, as causas atribuíveis são avaliação inadequada, escopo de avaliação estritamente definido, dependência excessiva da legibilidade das garantias e excesso de confiança nos instrumentos de tomada de decisão (modelos ou prescrições teóricas). A falta de integridade dos dados, a falta de disponibilidade de dados no tempo e o sistema / metodologia de classificação de crédito defeituoso / inadequado são algumas das razões para a má administração do crédito, levando ao aumento do risco de crédito.

b) Risco de liquidez:

Risco de liquidez é quando o banco é incapaz de cumprir um compromisso financeiro decorrente de uma variedade de situações. Estes incluem o uso de linha de crédito não financiada, vencimento de passivos (retirada ou não renovação de depósitos) ou desembolso para clientes. A liquidez mal administrada poderia custar em termos de perda de um bom cliente ou perda devido à venda de investimentos em dificuldades ou ao alto custo de captação de recursos.

Tal situação pode provocar ira dos reguladores como também penalidades. A perda de reputação é outro perigo que pode ser enfrentado. Como tal, o risco de liquidez é fatal, embora situações semelhantes também possam surgir devido à falha na gestão de outros riscos.

Do ponto de vista do investimento, o risco de liquidez é a situação em que não é possível sair de um investimento por conta de risco de crédito (inadimplência da contraparte / emissor) ou ausência de mercado. Isso poderia impactar a liquidez do banco no cumprimento de seus compromissos.

Abordar o risco de liquidez implica construir capacidade para levantar recursos a um custo razoável durante os tempos difíceis. Reflete a capacidade de ter fontes alternativas de fundos para tais eventualidades. A posição de liquidez do mercado e a situação do banco individual interagem constantemente para determinar o domínio na frente de liquidez.

Os indicadores de liquidez de mercado incluem volume de transações, volatilidade da taxa de juros e dificuldades encontradas para encontrar a contraparte. Essas questões são atendidas pela política de liquidez e sua implementação pelo ALCO (Asset / Liability Committee).

c) Risco da Taxa de Juro:

O risco da taxa de juros ocorre devido a movimentos nas taxas de juros. Esse risco é a possibilidade de os ativos ou passivos terem que ser reajustados por conta de mudanças nas taxas de mercado e seu impacto no resultado do banco. Tais situações surgem quando as taxas caem ou sobem, taxas de juros fixas se tornam variáveis ​​após o vencimento ou após período fixo ou taxas de juros variáveis ​​se tornam fixas entre duas datas de revisão.

Deve ser lembrado que o período entre duas revisões para taxas de juros sobre ativos e passivos não é uniforme ou constante. Instâncias desse tipo, bem como mudanças impulsionadas pelo mercado e regulamentadas, geram risco de taxa de juros.

Os componentes do risco são:

1. base (alteração nos pontos base das cotações de mercado),

2. rendimento (mudança / desvio no rendimento),

3. preço (mudança na metodologia da política de preços ou preço em si),

4. reinvestimento (impacto das alterações nas taxas de juro no rendimento de juros reinvestidos),

5. opção embutida (impacto do empréstimo pré-pago ou retirada antecipada do depósito sobre os lucros) e

6. hiato (a diferença entre ativos sensíveis à taxa e passivos sensíveis à taxa).

Para administrar o risco de taxa de juros, seria útil distribuir vários produtos, especialmente produtos de empréstimo, com base nos fluxos de juros esperados, como ilustrado abaixo:

(d) Risco Cambial:

O risco cambial ou cambial está relacionado a perdas prováveis ​​devido a variações nos lucros por conta da indexação de receitas e mudanças nos ativos e passivos denominados em moeda estrangeira. Este é principalmente um risco de mercado. Os movimentos nas moedas tratadas dão origem ao risco cambial.

O desenvolvimento / adoção / implementação de posições abertas, monitoramento de posições de vencimento a termo, estudo de movimentos da taxa de câmbio, visualização / previsão de taxas de câmbio relevantes, etc. são algumas das estratégias empregadas para gerenciar o risco de forex.

Orientações específicas ou prescrições de políticas são desenvolvidas a respeito de questões éticas e operacionais. Responsabilidades dos revendedores, funcionários de back-office e equipe de supervisão para garantir que o risco inerente em negócios estrangeiros é dirigido a ser especificado.

(e) Risco de Mercado:

Risco de mercado significa o movimento adverso no valor de mercado da carteira de negociação durante o período necessário para liquidar a transação. Geralmente, o risco de mercado é considerado apenas para o período de liquidação. O risco de mercado pode ser maior se houver deficiência no monitoramento da carteira de mercado. No entanto, esse risco é mais de natureza operacional do que risco de mercado.

A avaliação do risco de mercado é feita com referência à instabilidade ou volatilidade de parâmetros de mercado como taxas de juros, índices de bolsa, taxas de câmbio, etc. Controlar o risco de mercado significa que as variações no valor da carteira devem ser mantidas dentro dos limites aprovados / limites de tolerância. .

(f) Risco de Contraparte:

O risco de contraparte está associado à incapacidade ou falta de vontade de um cliente ou de uma contraparte em cumprir os compromissos em relação a empréstimos / negociação / cobertura / liquidação ou qualquer outra transação financeira. É o risco de falha da contraparte devido a circunstâncias súbitas e imprevistas.

Às vezes, o padrão pode ser intencional por outras razões que não financeiras. Quando a contraparte é um banco ou uma instituição financeira, o mesmo risco é chamado de risco de solvência.

Acompanhar de perto o desempenho das contrapartes, garantir o tipo certo de combinação na composição do negócio, adoção / aderência aos limites de concentração, obtenção e uso de informações de mercado, etc., são algumas das estratégias empregadas para gerenciar o risco de contraparte.

(g) Riscos Regulatórios e Legais:

O risco regulatório refere-se ao impacto adverso das regras ou estatutos existentes ou novos. Geralmente, a perda é considerada como potencial e não real devido a uma variedade de ações regulatórias possíveis. Litígios como responsabilidade de credores, processos de clientes / funcionários e responsabilidade por conta de conformidade ambiental são exemplos de tais riscos legais. Os bancos também estão expostos a processos fiduciários ou de responsabilidade contratual ou de acionistas.

O risco deste tipo pode ser gerenciado principalmente se os devidos cuidados forem tomados para corrigir os motivos que causam tais situações. Os litígios surgem por falta de fé, por negligência, informação enganosa, conflito de interesses, falta de desempenho do fornecedor, desempenho financeiro insatisfatório, comportamento antiético, falta de transparência e coisas do gênero.

(Mudanças de regulamentos raramente são um processo acidental. Mudanças regulatórias são bem debatidas e não são apressadas. As modificações estão em andamento por algum tempo devido ao processo de aprovação da regulamentação. O monitoramento desses desenvolvimentos deve facilitar o gerenciamento do risco regulatório.)

(h) Risco Operacional:

Risco operacional refere-se ao mau funcionamento do sistema de informação e / ou relatório e do mecanismo de monitoramento interno. O risco é de duas vertentes. A nível técnico, existe devido a deficiência ou mau funcionamento do sistema de informação. O erro no processo de registro da transação é a principal causa do risco.

No nível operacional / organizacional, lacunas no monitoramento / relatórios e ausência de regras / regulamentos são as razões para o risco operacional. Supervisão e controle de alta ordem, treinamento de pessoal, auditorias regulares internas e independentes, desenvolvimento de políticas de pessoal com códigos de ética, treinamento constante em gerenciamento de risco, etc. são as estratégias adotadas no nível operacional.

No nível de tecnologia, o arranjo de senhas e outras medidas de segurança, a criação de sucessão para a equipe de tecnologia, a formulação e o teste de planos de recuperação de desastres se revelam como medidas úteis.

Como tal, o risco operacional é o resultado de vários erros humanos e / ou técnicos. Representa a ligação entre crédito e risco de mercado. Relaciona-se a discriminação nos controles internos / governança corporativa, erro, fraude e falha no desempenho de maneira oportuna.

(i) Risco Ambiental:

Em 1984, a American Chemical Society declarou:

“A sociedade enfrenta constantemente as questões fundamentais de“ Quais são os riscos associados a certos produtos e processos, quão sérios eles são e quão bem eles podem ser estimados? ”…“ Como esses riscos nos afetam como uma sociedade e como indivíduos? ? ”“ Como os riscos da exposição a produtos químicos se comparam a outros riscos que assumimos todos os dias? ”Essas questões permanecem relevantes hoje em dia.

O risco ambiental é definido como a probabilidade, ou probabilidade, de lesão, doença ou morte resultante da exposição a um potencial risco ambiental. As áreas de risco ambiental referem-se aos tipos de valores ambientais que seriam ameaçados como resultado de poluição ou eventos no campus.

As cinco áreas de risco ambiental abordadas neste estudo são: poluição da água, gestão de resíduos, contaminação do local, poluição do ar, incluindo odor e poluição sonora. Como credores, os bancos precisam garantir que os riscos ambientais sejam enfrentados. É possível que o descumprimento dos regulamentos ambientais possa forçar o fechamento da usina financiada pelo banco, comprometendo a recuperação dos empréstimos.

Riscos Não Financeiros:

Os riscos não financeiros aos quais os bancos estão expostos são: risco de negócio e risco estratégico.

A descrição de cada um deles é dada abaixo:

(a) Risco comercial:

Esses são os riscos que o banco deseja assumir para criar uma vantagem competitiva e agregar valor aos acionistas. Os riscos operacionais ou de negócios pertencem ao mercado de produtos em que o banco opera e incluem inovações tecnológicas, marketing e design de produtos. Os produtos projetados pelo banco podem se tornar supérfluos pelo avanço tecnológico.

Um exemplo seria o marketing de depósito porta-a-porta, que poderia ser muito caro em comparação com o sistema bancário baseado na Internet. Um banco com um pulso no mercado e impulsionado pela tecnologia, bem como um alto grau de foco no cliente, pode ser relativamente protegido contra esse risco.

(b) Risco Estratégico:

Isso resulta de uma mudança fundamental na economia ou no ambiente político. Um exemplo disso seria a nacionalização dos bancos indianos.

Da mesma forma na arena internacional, o sentimento negativo contra as transações de derivativos em que todos os revendedores de derivativos foram capturados após a queda do Barings e outros desastres derivados altamente divulgados, incluindo os desastres da Gibson Greetings, Orange County etc., riscos estratégicos geralmente afetam toda a indústria e são muito mais difíceis de se proteger.